Studi Menemukan Nilai $ 3B dari Volume Kriptokokus Fakeded dan Perdagangan Cuci

Pada tanggal 10 Maret seorang pedagang dan peneliti kripto-kardiak menerbitkan sebuah laporan tentang bagaimana dia mempercayai volume perdagangan kriptocurrency senilai $ 3 miliar, terutama dari beberapa pertukaran, dibuat. Penulis penelitian tersebut, Sylvain Ribes, menuduh bahwa pertukaran Okcoin telah menghasilkan hingga 93 persen volume perdagangannya.

Perbedaan Besar Antara Bursa
Sylvain Ribes telah menerbitkan sebuah penelitian yang mengungkapkan beberapa informasi menarik tentang volume perdagangan yang berasal dari pertukaran seperti Okcoin (Okex) dan Huobi, yang mungkin memalsukan volume perdagangan mereka. Ribes menghitung datanya dari buku pesanan di semua bursa utama untuk “mengukur seberapa buruk pasar menjual $ 50k USD setiap kriptocurrency akan membuat harga jatuh.”

Ribes lebih lanjut mengacu pada istilah yang disebut “selip,” yang ia definisikan sebagai “perubahan persentase antara harga mid-spread yang teramati dan harga terendah yang harus saya setujui untuk menjual aset tersebut.” Sepanjang penelitian Ribes tentang berbagai volume mata uang yang berasal dari pertukaran seperti GDAX, Bitfinex, Kraken, Binance dan lebih banyak lagi dia menemukan ketidakkonsistenan yang luas antara platform perdagangan.

“Saya menemukan perbedaan yang sangat besar antara pertukaran. Bukan jenis yang mudah dilontarkan tangan (“oh, pengguna mereka harus berperilaku berbeda”), tapi jenis yang hanya bisa dijelaskan oleh beberapa tokoh yang dilebih-lebihkan sebanyak 95%, “jelas penelitian Ribes.

Memimpin paket adalah Okex, saat ini berada di peringkat # 1 dengan volume keseluruhan $ 1.7b di kedua situs Coinmarketcap dan Livecoinwatch.

‘Mayoritas Kecurangan Volume Okex Adalah Gagal’
Volume Okex menaikkan bendera merah untuk Ribes yang mengatakan karena pasar volume buatan dan volume perdagangan yang tidak diatur harus diharapkan. Selip dan bagan ukuran Ribes menunjukkan pasangan dengan volume harian $ 100K di empat bursa selama 24 jam.

“Banyak pasangan, meskipun membual sampai $ 5 juta volume, akan menghabiskan biaya lebih dari 10% untuk selip, jika Anda ingin melikuidasi aset hanya $ 50k – pasangan tersebut termasuk, pada saat penguraian data (06/03 / 18): NEO / BTC, IOTA / USD, QTUM / USD – Aset tidak likuid atau low-profile, “kata Ribes.

Meskipun angka-angka itu sendiri membuktikan kepada saya tanpa bayangan keraguan bahwa sebagian besar volume Okex yang mencekik adalah palsu, saya tidak pernah menyaksikan langsung bagaimana mereka menerapkannya – maka saya masuk ke platform mereka dan melihat beberapa riwayat perdagangan pasangan. . Dan memang, mereka memalsukan volume mereka dengan cara yang sangat jelas dan artifisial.

Ribes mengatakan bahwa volume Okex sangat berbeda dengan pertukaran seperti Poloniex yang “pada umumnya cukup likuid di semua pasangan.” Pedagang percaya bahwa ini cukup “jelas” bahwa volume Okex diujicobakan. Selanjutnya, makalah tersebut menunjukkan bahwa platform perdagangan Huobi Pro memiliki sekitar 81,8 persen “volume yang dibuat.” Dia menjelaskan bahwa meskipun tampaknya ada lebih banyak volume organik yang terjadi “masih ada latar belakang yang kuat dari pencucian kunci rendah yang konstan perdagangan. “Studi ini juga melihat pertukaran seperti Bittrex, Hitbtc, dan Binance melawan pertukaran” terhormat “.

Binance CEO Panggilan Ribes Studi “Analisis In-Depth Baik”
Hitbtc adalah sentuhan yang kurang cair dan perbedaan kecil bisa dilihat karena berbagai sebab. Ribes mengatakan hasil yang berasal dari Binance lebih “menarik”, namun mencatat bahwa pertukaran tersebut memiliki “kebijakan yang cukup ketat dalam hal perdagangan API.”

“Memeriksa riwayat volume mereka tidak menunjukkan aktivitas mencurigakan yang jelas,” jelas Ribes.

Setelah laporan tersebut dipublikasikan, Zhao Changpeng, CEO Binance mengatakan bahwa penelitian Ribes adalah ” analisis mendalam yang baik .”

Kami menyukai likuiditas, tapi kami tidak menyukai likuiditas “flash”, yang banyak digunakan oleh “pembuat pasar” HFT – Binance yakin bahwa pembatasan ini membantu jumlah pedagang eceran yang jauh lebih besar.

Selain itu, Ribes telah meminta Okcoin dan Huobi Pro melalui Twitter jika mereka ingin memberikan pernyataan mengenai penelitiannya baru-baru ini mengenai volume perdagangan palsu. “Saya senang mengutip komentar Anda jika Anda ingin memberikannya,” kata para pedagang. Ini juga bukan pertama kalinya pertukaran ini dipertanyakan tentang volume perdagangan yang dipalsukan.