USD turun, GBP longs dua kali lipat – ANZ

Menurut data posisi CFTC untuk minggu yang berakhir 3 Oktober 2017, dana yang leverage menghasilkan pembeli bersih USD setelah tiga minggu berturut-turut menjual, mencatat tim analisis di ANZ.

Kutipan kunci

“Secara keseluruhan posisi net short USD diturunkan sebesar USD1.1bn menjadi USD10.4bn. Harga pasar untuk kenaikan suku bunga Fed Desember kini meningkat menjadi 75% karena komponen upah data nonfarm payroll September mengalahkan ekspektasi. Hasil cetak CPI yang akan datang akan menjadi kunci penentuan posisi dana dalam waktu dekat. ”

“Sebagian besar pembelian dolar terhadap yen dan euro. JPY mencapai USD1.7 miliar, yang menghasilkan posisi net short net meningkat menjadi USD7,6 miliar, terbesar dalam delapan minggu. EUR menjual sebesar USD0.7bn, menyebabkan penurunan posisi EUR bersih secara keseluruhan bersih menjadi USD2.2 miliar. Rugi CHF yang bersih juga diturunkan untuk pertama kalinya dalam lima minggu. ”

“Meskipun GBP melemah selama sepekan, dana yang dipinjamkan lebih dari dua kali lipat posisi net long net mereka secara keseluruhan, membawanya ke USD2.2 miliar. Sementara dana mungkin telah mencari kenaikan suku bunga BoE untuk mendukung GBP, ketidakpastian politik di Inggris telah membuat pound lebih rendah, yang mungkin akan melihat pembelian bersih empat minggu terakhir terhenti. ”

“Dana tetap bullish pada mata uang komoditas untuk minggu kedua berturut-turut. Hal ini terutama dipimpin oleh CAD dimana dana menambahkan USD0.3bn untuk mengambil posisi CAD long net mereka menjadi USD5,4 miliar, minggu ketiga pembelian bersih secara keseluruhan. Posisi AUD yang bersih sedikit meningkat sedikit, dan posisi NZD sedikit berkurang. ”

“Permintaan dana untuk mata uang EM dipertahankan untuk minggu kedua berturut-turut. Ketiga mata uang (MXN, BRL dan RUB) melihat pembelian bersih gabungan USD0.3bn dalam seminggu. Pada USD0.2 miliar, pembelian BRL mingguan bersih adalah yang tertinggi sejak April 2016 karena indikator ekonomi menunjukkan pemulihan. ”

“Kontrak emas dan minyak mentah yang panjang dipangkas dengan harga komoditas yang lemah di seluruh dunia. Net longs dalam UST 10-tahun jatuh untuk minggu kedua berturut-turut karena imbal hasil terus beringsut pada data ekonomi AS yang lebih kuat. “